A A A

Słownik

ACCUMULATION AND MAINTENANCE TRUST

Trust, w którym zysk zostaje zamrożony do osiągnięcia przez beneficjenta określonego wieku.

ACTIVE INCOME

Termin używany w stosunku do dochodów osiągniętych z zatrudnienia, ze sprzedaży towarów i usług, dochodów osób wykonujących wolne zawody.

ADMINISTRATION COMPANY

Spółka administracyjna ulokowana w raju podatkowym, na którą przerzucane są dochody z podmiotów nadzorowanych w postaci różnego rodzaju opłat za usługi na rzecz spółki administracyjnej.

AG- Aktiengesellschaft

Odpowiednik spółki akcyjnej w Niemczech i Szwajcarii.

ALIENT RESIDENT

Cudzoziemiec uznawany za rezydenta obcego kraju dla celów podatkowych.

ANTY-TREATY SHOPPING

Klauzule zamieszczone w międzynarodowych umowach podatkowych przewidujące rozwiązanie umowy podatkowej przez jedną z dwu stron sygnatariuszy, jeżeli jedna ze stron dowiedzie, że druga nie jest w stanie respektować wymogów umowy.

ARM`S LENGTH PRINCIPLE

Zasada ustalania cen w transakcjach międzynarodowych w oparciu o ceny rynkowe. Spółki należące do tej samej grupy ustalają własne ceny często znacznie się różniące od istniejących na rynku pomiędzy niepowiązanymi spółkami. Powyższa zasada pozwala organom podatkowym na sprawiedliwe traktowanie podmiotów powiązanych i niezależnych poprzez zastosowanie cen rynkowych przy obliczaniu podstawy opodatkowania. W polskim ustawodawstwie zasada ta jest zawarta w art.11 pkt.1,2 ustawy z 15.02.1992r. o podatku dochodowym od osób prawnych (Dz.U. z 2000r. Nr 54, poz.654 z pózn. zm.).

ASSETS PROTECTION TRUSTS (APT)

Rodzaj trustu, który w najwyższym stopniu chroni aktywa.

BACK TO BACK LOAN

Jej celem jest uniknięcie opodatkowania u źródła wielokrotnie. Pożyczkobiorca z kraju o wysokim obciążeniu podatkowym zakłada filię w raju podatkowym, która to filia zaciąga pożyczkę w kraju trzecim, a pożyczone pieniądze przekazują w formie pożyczki spółce-matce. W konsekwencji jedynym podatkiem z tytułu odsetek będzie podatek od różnicy pomiędzy odsetkami otrzymanymi, a wpłaconymi przez filię krajowi trzeciemu.

BASE COMPANY= RESIDENT COMPANY

BEARER SHARES

Udziały na okaziciela.

BED AND BREAKFASTING ASSETS

Sprzedaż aktywów i ich natychmiastowe kupno.

BAD DEBT

Nieściągalne długi.

BENEFICIARY- beneficjent

Osoba czerpiąca korzyści z testamentu lub innej umowy, np. polisy ubezpieczeniowej, trustu.

BRANCH - oddział

Część przedsiębiorstwa, nie posiadająca własnej osobowości prawnej.

BV - Besolten Vennootschap

Spółka prywatna w Holandii.

CAPITAL ALLOWANCE

Określona suma zysku wolna od podatku przeznaczona na wymianę zużytych środków trwałych.

CAPITAL GAIN- zysk kapitałowy

Dochód z tytułu zbycia lub wzrostu wartości udziałów.

CAPITAL TAX

Podatek od kapitału, w przeciwieństwie od income tax, który jest podatkiem dochodowym.

CAPTIVE BANK

Filia banku umieszczona w raju podatkowym, stworzona głównie dla zysków członków międzynarodowych grup, ich klientów i dostawców. Może również funkcjonować jako bank handlowy i dostarczać komercyjnych usług.

CAPTIVE INSURANCE COMPANY

Przedsiębiorstwo ubezpieczeniowe, które jest w pełnym władaniu (bezpośrednim lub pośrednim) spółki (nie ubezpieczeniowej!) i wyłącznie ubezpiecza lub reasekuruje ryzyko spółki-matki i/albo spółki powiązanej.

CONDUIT COMPANIES- spółki pośredniczące

Są stworzone do czerpania korzyści wynikających z przywilejów dwustronnych umów o unikaniu podwójnego opodatkowania.

CONTINENTAL SHELF- szelf kontynentalny

Dno morskie i jego podziemie, leżące poza wodami terytorialnymi, na którym państwo nadbrzeżne ma wyłączne prawo do poszukiwania i eksploatacji bogactw szelfu; prawo państwa nadbrzeżnego nie wpływa na sytuację prawną wód pokrywających szelf, jako wód morza pełnego, ani na sytuację prawną przestrzeni powietrznej nad tymi wodami.

CONTROLLED FOREIGN CORPORATION (CFC)- zagraniczna spółka kontrolowana

 

Spółka, w której rezydent danego kraju posiada ponad 50% pakiet akcji spółki położonej poza granicami kraju.

CORPORATE INCOME TAX (CIT)

Podatek dochodowy od osób prawnych.

COST PLUS METODY- metoda szacowania zysku

Porównuje się w niej warunki transakcji zawartej między powiązanymi podmiotami z warunkami transakcji zawartej pomiędzy podmiotami niezależnymi (porównanie kosztów mających bezpośredni związek z wytworzeniem towarów i usług) oraz dodaniu powstałej różnicy.

DEBT FINANCING

Finansowanie wierzycielskie.

DEBT TO EQUITY RATIO

Stosunek zadłużenia spółki do kapitału.

DEFFERED TAX

Pieniądze ulokowane na koncie bankowym korporacji w celu opłacenia późniejszego zobowiązania podatkowego.

DERYWATY

Pochodne instrumenty finansowe, m.in. kontrakty terminowe i opcje.

DISCRETIONARY TRUST

Trust zezwalający powiernikowi na swobodę działania w podejmowaniu decyzji dotyczących dystrybucji dochodu i kapitału.

DOMICYLE- domicyl

Stałe miejsce zamieszkania.

DOUBLE TAX TREATY (DTT)

Umowa o unikaniu podwójnego opodatkowania.

DURABLE POWER OF ATTORNEY

Pełnomocnictwo zezwalające na desygnowanie kolejnego pełnomocnika.

EQUITY FINANCING

Finansowanie udziałowe.

EVASION

Termin odnoszący się do nielegalnego unikania opodatkowania; uchylanie się od opodatkowania.

EXCHANGE CONTROL

Kontrola dewizowa.

EXCHANGE OF INFORMATION- wymiana informacji

Na mocy międzynarodowych umów państwa zobowiązują się do wzajemnego informowania o danych związanych z opodatkowaniem poszczególnych osób.

EXEMPT

Spółka wyłączona z systemu podatkowego.

FATH

Financial Action Task Force.

FINANCE COMPANIES

Spółki służące przekazywaniu pożyczek między różnymi firmami należącymi do tej samej, związanej ze sobą (np. kapitałowo), grupy podmiotów, mających siedziby w różnych systemach podatkowych.

FLAG OF CONVENIENCE- tania bandera

Wyrażenie pochodzi z terminologii żeglugi handlowej i oznacza, że w kraju z liberalną jurysdykcją rejestracyjną i podatkową, Często się zdarza, że prawo własności, administrowanie i rejestracja są usytuowane w różnych jurysdykcjach.

FIDUCIARY

Osoba lub instytucja prawnie odpowiedzialna za kierowanie, inwestowanie i dystrybucję funduszy.

FIXED ASSETS

Środki trwałe.

GmbH- Gesellschaft mit beschrankter Haftung

Rodzaj spółki z ograniczoną odpowiedzialnością, występuje w Niemczech i Szwajcarii.

GOOD STANDING

Oświadczenie, że spółka spełnia wszystkie wymogi formalne.

GROSS DOMESTIC PRODUCT (GDP)

Produkt krajowy brutto.

HARMONISATION OF TAXES- ujednolicenie podatkowe

Element procesu integracji europejskiej prowadzący do usuwania rozbieżności tylko w tych strefach, które mają istotne znaczenie dla ogólnych procesów integracyjnych i w takim zakresie, w jakim jest to niezbędne dla swobodnego przepływu towarów i usług pomiędzy państwami UE.

HEADQUARTERS OFFICES- centra dowodzeniowe

Usytuowane są za granicą, zajmują się kierowaniem i koordynacją spółki lub grupy spółek.

HEDGING

Hedging to transakcje zabezpieczające, inaczej zagadnienia strategii osłony. Na osłonę pozwalają np. instrumenty pochodne, które mogą stanowić zabezpieczenie przed niekorzystnymi zmianami cen na rynku.

IMF

International Monetary Fund.

INTREST IN POSSETION TRUST

Trust zezwalający beneficjentowi, a często również założycielowi, na posiadanie wyraźnego prawa do dochodów z części kapitału trustu.

IEC- International Employment Corporation.

Korporacja pośrednicząca w zatrudnieniu.

IBC- International Business Company

Rodzaj spółki przeznaczony do międzynarodowego handlu i inwestycji.

IC- International Company

Rodzaj spółki przeznaczony do międzynarodowego handlu i inwestycji.

INTERNATIONAL TAX PLANNING

Międzynarodowe strategie podatkowe, które poszukują najkorzystniejszych rozwiązań podatkowych dla indywidualnych osób fizycznych, spółek lub grup spółek. Działania te oparte są na wykorzystaniu luk prawnych, administracyjnych lub trudności w przepływie informacji i zawiłości procedury.

IRC- Inland Revenue Code

Brytyjskie skodyfikowane prawo traktowane jako całość.

IRC- Internal Revenue Code

Amerykańskie skodyfikowane prawo traktowane jako całość.

IRS- Internal Revenue Service

Amerykańska Służba Dochodu Wewnętrznego.

ITC- International Trading Company

Rodzaj spółki przeznaczony do międzynarodowego handlu i inwestycji.

KONTRAKTY TERMINOWE

Forward i futures – zobowiązują obie strony do zawarcia w określonej przyszłości transakcji przy ustalonej cenie instrumentu pierwotnego (np. towaru, walut, obligacji). Forward jest kontraktem zawieranym bezpośrednio pomiędzy kupującym i sprzedającym. Futures jest kontraktem pośrednim, którym można obracać na giełdzie. Opcja – daje nabywcy prawo (ale nie zobowiązanie) zakupu (opcja call) lub sprzedaży (opcja put) instrumentu finansowego przy ustalonej cenie wykonania (striking price) w określonym czasie. Opcja amerykańska pozwala na dokonanie transakcji w dowolnym czasie do dnia wygaśnięcia opcji (maturity). Opcja europejska może być wykonana wyłącznie w dniu jej wygaśnięcia. Przedmiotem opcji są przeważnie akcje, obligacje, kursy walut, towary, a także indeksy giełdowe, same opcje i instrumenty pochodne.

LICENCING COMPANIES

Spółki usytuowane w krajach preferencyjnie traktujących wypłaty z tytułu należności licencyjnych, używania środków trwałych, udzielania patentów, praw autorskich, udostępniania informacji itp. pozwala uniknąć podatków u źródła, przy jednoczesnej kumulacji dochodów w raju podatkowym.

LIVING TRUST

Odwołalny trust powstały za życia założyciela.

LLC / LC- Limited Liability Company

Rodzaj spółki przeznaczony do międzynarodowego handlu i inwestycji.

Ltd. - Limited

Skrót stosowany przy spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością.

LOCAL TAX

Podatek od posiadania gruntów lub budynków, płacony lokalnym władzom samorządowym.

MIXED HOLDINGS

Spółki holdingowe, które, oprócz posiadania i zarządzania akcjami, prowadzą również działalność handlową.

MME- Multinational Enterprise

Międzynarodowe przedsiębiorstwo.

MMC- Multinational Corporation

Międzynarodowa korporacja.

MONEY LAUNDERING

“Pranie brudnych pieniędzy”.

MOST FAVOURED NATION TREATMENT

Zasada, wg której kraj gościnny jest zobowiązany do równego traktowania inwestorów i inwestycji pochodzących z różnych krajów.

MUNICIPAL TAX= LOCAL TAX

NATIONAL TREATMENT

Zasada, wg której zagraniczni inwestorzy i inwestycje nie mogą być gorzej traktowani od krajowych.

NON DISCRIMINATION

Zasada równego traktowania wszystkich podatników znajdujących się w takiej samej sytuacji.

NV- Naamloze Vennootschap

Spółka publiczna w Holandii.

OECD- Organisation for Economic Co-operation and Development

Organizacja Współpracy Gospodarczej i Rozwoju.

OFFSHORE COMPANY

1. synonim uzyskiwania dochodu poza granicami własnego kraju; 2. tzw. spółki offshore, czyli spółki zarejestrowane w krajach o korzystniejszych przepisach podatkowych i bankowych, czego efektem jest zminimalizowanie podatku nawet do 0.

PARTICIPATION EXEMPTION- zwolnienie kapitałowe

Mechanizmy przeciwdziałające podwójnemu opodatkowaniu tego samego dochodu, np. stosownie do dyrektywy UE odnoszącej się do relacji pomiędzy spółkami – matkami a spółkami - córkami, jeśli udział tych pierwszych w spółce - córce wynosi co najmniej 25%, to państwa nie powinny pobierać:

- podatku dochodowego od spółek - matek od dochodów z dywidend otrzymanych od spółek - córek lub opodatkowując takie dochody, umożliwiały potrącenie z podatku dochodowego pobranego od tych dochodów od spółki-córki,
- podatku zryczałtowanego od dywidend wypłacanych przez spółki mające siedziby na ich terenie, spółkom z innych państw członkowskich.

PASSIVE INCOME

Dochód osiągnięty z dywidend, odsetek, prowizji i należności licencyjnych.

PERMANENT ESTABLISHMENT

Zakład w rozumieniu umów o unikaniu podwójnego opodatkowania, czyli stała placówka, w której całkowicie lub częściowo jest prowadzona działalność przedsiębiorstwa. W szczególności może to być: miejsce zarządzania, filia, biuro, kopalnia, budowa.

POWER OF ATTORNEY

Pełnomocnictwo.

PURE HOLDINGS

Spółki holdingowe, których działalność ogranicza się do zarządzania posiadanymi w innych spółkach akcjami.

REGISTERED OFFICE

Zarejestrowana siedziba.

REMITTANCE BASIS PRINCIPLE- reguła zaliczenia opartego na transferze

Zasada stosowana przy eliminacji podwójnego opodatkowania; polega na ograniczeniu wyłączenia w państwie źródła tylko do kwoty rzeczywiście przekazanej do państwa siedziby w sytuacji, gdy opodatkowuje ono dochód pochodzący ze źródeł zagranicznych tylko w zakresie kwot faktycznie przekazanych.

RESIDENT COMPANY

Spółka nie pełniąca żadnych handlowych funkcji, założona w uprzywilejowanym podatkowo kraju w celu konsolidacji transferowanych zysków. Jej głównym celem jest ochrona dochodu i redukcja podatków w kraju rezydencji opodatkowanej korporacji.

RETURN

Zeznanie podatkowe.

ROYALTIES

Opłaty licencyjne.

SHELF COMPANY

Spółka gotowa do kupna.

SHIPPING- patrz: flag of convenience.

SIMULTANEOUS TAX EXAMINATION

Postanowienie wprowadzone do dwustronnej umowy podatkowej o przeprowadzeniu jednoczesnej kontroli skarbowej danego podatnika przez obie zainteresowane administracje podatkowe.

SUBJECT TO TAX PRINCIPLE

Reguła wyłączenia oparta na faktycznym opodatkowaniu. Metoda stosowana przy unikaniu podwójnego opodatkowania; polega na ograniczeniu wyłączenia w państwie źródła jedynie do sytuacji, gdy dany dochód jest faktycznie przedmiotem opodatkowania w państwie siedziby.

SUBSIDIARY

Przedsiębiorstwo zależne, filia.

TAX EXEMPTION

Wyłączenie podatkowe.

TAX HOLIDAY

Okres zwolnienia podatkowego, najczęściej wynosi 5-10 lat.

TAX SHELTER lub TAX SHELTER INVESTMENT

Termin oznaczający sposób potrącenia przez podatnika sztucznych strat, charakteryzuje się opóźnieniem płatności podatków, zamianą zwykłych potrąceń na przyszłe zyski kapitałowe, ogólnym wzrostem.

TESTAMENTARY TRUST

Trust utworzony po śmierci założyciela na podstawie jego testamentu.

THIN CAPITALISATION- wąska, cienka kapitalizacja

Preferowanie przez spółki finansowania wierzycielskiego, a minimalizowania finansowania udziałowego. W polskim ustawodawstwie zasada ta jest zawarta w art.16 pkt.60 ustawy z 15.02.1992r. o podatku dochodowym od osób prawnych(Dz.U. z 2000r. Nr 54, poz.654 z późn. zm.)
Finansowanie udziałowe (equity financing),
Finansowanie wierzycielskie (debt financing).

Finansowanie wierzycielskie jest zazwyczaj korzystniejsze nie tylko dla spółki-córki, ale też dla korporacji jako całości. Celem cienkiej kapitalizacji jest ułatwianie transferu zysków pod postacią odsetek od pożyczek (kredytów). Taki sposób finansowania jest więc niekorzystny dla państwa siedziby spółki-córki ze względu na erozję bazy podatkowej, czyli uszczuplenie dochodów budżetowych z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych (CIT). Istotne znaczenie dla instytucji cienkiej kapitalizacji ma Dyrektywa Rady z 23 lipca 1990 r. o wspólnym systemie podatkowym w odniesieniu do spółek-matek i spółek –córek różnych państw członkowskich (90/435/EEC). Z brzmienia art.5 Dyrektywy wynika, iż od dywidend wypłacanych przez spółkę - córkę, spółce matce nie jest pobierany podatek u źródła (withholding tax).
Wskaźnikiem określającym poziom zadłużenia do kapitału jest wskaźnik debt-to-equity ratio.

TOBIN TAX (CAPITAL CONTROLS)

Instrumenty kontroli kapitału, włączając podatek Tobina, dotyczą redukcji biedy, wzrostu równości i ekonomicznej suwerenności w skali globalnej. Celem Halifax Initiative’s Capital Controls Campaign jest ustanowienie multilateralnego podatku od transferów finansowych, aby ograniczyć spekulacje kapitałowe, dostarczyć państwom większej autonomii fiskalnej i monetarnej i wygenerować znaczący dochód, aby sponsorować rozwój socjalny i ochronić środowisko. Nieodłączna w kampanii jest silna krytyka MFW i innych ponadnarodowych instytucji praktykujących lub zalecających hegemoniczną kontrolę nad podejmowaniem decyzji ekonomicznych i rozpowszechnioną deregulację sektora finansowego. Podatek Tobina był pierwszym podatkiem zaproponowanym w 1978 przez Jamesa Tobina, amerykańskiego ekonomistę, laureata Nagrody Nobla. Tobin zaproponował bardzo niski podatek od zagranicznych transakcji, w celu ograniczenia transakcji krótkookresowym kapitałem spekulacyjnym.

TRANSFER PRICING

Mechanizm transferu zysków poprzez zaniżanie lub podwyższanie cen zakupu i sprzedaży towarów i usług polegający na sztucznej manipulacji tymi cenami.

TREATY SHOPPING- nabywanie umownych korzyści

Związane jest to z umowami w sprawie zapobiegania podwójnemu opodatkowaniu. Inwestorzy z innych krajów, których zawarta umowa nie dotyczy, kierują inwestycje za pośrednictwem spółek utworzonych w tych krajach do jednego z krajów będącego sygnatariuszem dwustronnej umowy podatkowej.

TRUST

Prawna instytucja polegająca na przeniesieniu majątku (trust fund) przez założyciela (settler) na powiernika (trustee), który sprawuje kontrolę nad majątkiem na rzecz beneficjenta.

WITHHOLDING TAX- podatek u źródła

płacony jest od dywidend, odsetek, opłat licencyjnych.

WTO- World Trade Organisation

Światowa Organizacja Handlu